ARCH模型在证券市场风险计量中的应用
文章对上证指数构建了一个GARCH(4,4)模型,并对上海股市自1997年以来的风险价值量VaR进行了估计,结果表明:ARCH模型和VaR方法的结合,对于测量我国证券市场的风险分布,提高风险管理水平具有重要的实际意义.
作 者: 黄宗远 阳太林 作者单位: 广西师范大学法商学院,广西,桂林,541001 刊 名: 经济与社会发展 英文刊名: ECONOMIC AND SOCIAL DEVELOPMENT 年,卷(期): 2004 2(8) 分类号: F830.91 关键词: ARCH模型 风险价值量VaR 证券市场 风险计量