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选择适合自己的基金

时间:2021-11-01 13:34:40 证券从业资格考试 我要投稿

选择适合自己的基金

今年以来的行情继续演绎行业轮动的特征,中、小盘市值的股票依然表现抗跌。两个不同阶段的市场风格,成就了“坚如磐石”与“顺势而为”两种截然不同的基金投资风格,专一与灵活的投资方式各具魅力与优势,这主要取决于你如何将它们运用到投资组合中。

  风格稳定基金可重点持有

  投资专一的基金常常表现出稳健的投资风格。基金的投资策略稳定有利于基民构建和监控投资组合,并实现组合的分散化。

  大盘风格的基金可以作为我们长期的理财工具,适合于买入并持有的投资策略,中小盘风格的基金常会带给投资者意想不到的收益,适当配置也可以增强组合的进攻性。

  行业选择是基金经理构建组合的重要步骤,对组合的收益有较大的贡献,特别是对于规模偏大的基金,如果踏准市场节奏,配置较多热门的行业,基金将获得非常可观的收益。但市场上永远没有只涨不跌的板块,长期固守相同的行业同样带来业绩的起起伏伏。

  不同的行业策略带来不同的投资收益。消费品及商业连锁行业自去年四季度以来表现抗跌,较好的防御特征使重仓这类股票的基金较为抗跌。专注于某些行业的基金通常保持较高的行业集中度,希望通过配置重点行业达到获取超额收益的目的。投资者在构建组合时,需要搭配不同行业配置的基金,达到组合分散化的目的。

  适当配置风格灵活基金

  在美国,很多优秀的基金经理都保持着灵活的操作策略。但投资风格变动常常使组合变得捉摸不定。毕竟,如果一只投资于小盘股的基金不知不觉中转向大盘股,投资者就不可能真正做到组合分散。但是,在板块轮动的市场背景下,基金经理采取趋势型投资,如果能够踏准市场节奏,常常可以收到规避风险的效果。

  兴业趋势利用大类资产灵活配置的策略,在过去两年时间里既分享了牛市的成果,同时也规避了市场下跌的风险。

  富兰克林国海弹性市值成立以来业绩表现稳定。该基金投资的股票数目偏少,基金经理采取个股集中的投资策略。依据招募说明书,该基金在股票选择方面横跨三种不同市值大小,力争寻找各行业中最好的机会。

  华宝兴业多策略增长注重资产在各风格板块之间的配置,当某一风格板块投资机会较大时,即增加对该板块的持有比例;当某一板块投资机会较小时,会减少对该板块的持有比例。作为风格轮动的基金,基金经理仍将继续把握中小盘的投资机会。

  灵活与专一的投资策略各有所长,主要取决于基金经理的投资管理能力,资产规模的作用也不容忽视。投资者在构建组合时不妨各取所需,将风格稳定的基金作为你的核心组和,它们是实现理财目标的重要部分。同时将小部分资产配置在灵活风格的基金上,这样不至于组合的重心偏离投资目标。